Topp 10 planeringsfrågor för icke-amerikanska medborgare

Det ledande planeringsföretaget McManus & Associates identifierar 10 planerings- och skattestrategier relaterade till egendom och familj för NRNC:er, tar upp nya FBAR-regler för utländska kontoinnehavare.

Icke-amerikanska medborgare och amerikaner med egendom utomlands ställs inför en unik uppsättning utmaningar när det gäller den föränderliga fastighets- och skatteplaneringsmiljön. Baserat på mer än två decenniers erfarenhet av att arbeta med välmående och framgångsrika kunder över generationer, släppte John O. McManus – högst AV-rankad trusts & estates advokat och grundare av McManus & Associates i tre delstater – idag en rapport, med titeln "Top 10 planeringsfrågor för icke-amerikanska medborgare inklusive amerikanska invånare med utländska tillgångar."

Under ett nyligen konferenssamtal med kunder diskuterade McManus uppdateringar från det åttonde årliga internationella fastighetsplaneringsinstitutet, den nyligen antagna rapporten om rapporteringskrav för utländska bank- och finanskonton (FBAR) för utländska kontoinnehavare, och de 10 bästa idéerna om fastighetsplanering för USA och icke-amerikanska medborgare som för närvarande äger (eller kommer att ärva) tillgångar utanför USA; som vill ha släktingar utomlands som vårdnadshavare för sina minderåriga barn; eller som har utländska familjemedlemmar som äger (eller försöker förvärva) egendom i USA

LISTEN - Telefonkonferens: "Topp 10 planeringsfrågor för icke-amerikanska medborgare inklusive invånare i USA med utländska tillgångar"

"Att skydda din förmögenhet och din familj som invandrare är en unik, komplex process som kräver konsekvent kartläggning av landskapet för förändringar i fastighets- och skatteplanering", säger McManus. "Från frågor som påverkar skyddsstiftelser för den överlevande icke-amerikanska medborgaren till planering med utländska tillgångar för att undvika amerikansk fastighetsskatt, McManus & Associates håller sig à jour med frågor som är relevanta för icke-medborgare och medborgare med egendom utomlands."

Topp 10 planeringsfrågor för icke-amerikanska medborgare inklusive invånare i USA med utländska tillgångar

1. Vårdnads- och internationella transportfrågor för minderåriga barn när vårdnadshavare utses

        
        -- Släktingar och/eller vänner som är namngivna som vårdnadshavare för minderåriga barn bor utomlands. -- Utan tydlig anvisning i testamentet kan en domstol vara ovillig att utse en utländsk person som förmyndare. -- Amerikanska tjänstemän kommer inte att tillåta en minderårig amerikansk medborgare (barn) att lämna USA med familjemedlemmar som inte har rätt bemyndigande. -- En sista testamente och testamente bör namnge tillfälliga vårdnadshavare i USA för att hjälpa till i processen att överföra barnen utomlands för att förenas med de utsedda vårdnadshavarna. -- Se till att alla vänner och familj i USA har aktuella pass för att säkerställa att de kan hjälpa till i en tid av nöd.

2. Planering för exponering för fastighetsskatt för makar som inte är medborgare i USA

        
        -- En make som inte är amerikansk medborgare åtnjuter inte ett automatiskt obegränsat äktenskapsavdrag som en amerikansk medborgare skulle göra, vilket resulterar i uttag av fastighetsskatt på tillgångar över beloppen för befrielse från fastighetsskatt (för närvarande 5.0 miljoner USD på federal nivå, 1 USD miljoner i New York, 675,000 2.0 dollar i New Jersey och 60,000 miljoner dollar i Connecticut). -- Befrielse från amerikansk federal fastighetsskatt för dödsbo efter en icke-amerikansk medborgare och avliden bosatt utanför USA är begränsad till 27 2.0 USD. -- Därför måste individer med makar som inte är medborgare i USA upprätta ett sista testamente och testamente med en "Qualified Domestic Trust (QDOT)" för att kunna åtnjuta det obegränsade äktenskapsavdraget för att tillåta arvet skattefri överföring mellan makar. -- Om en QDOT inte ingår i testamentet, kan den efterlevande maken som inte är medborgare i USA retroaktivt välja "QDOT"-tillgångar som den avlidne maken erhållit, men valet måste göras inom XNUMX månader efter dödsfallet och det är endast tillgängligt på tillgångar som direkt ärvts av den efterlevande maken. Den efterlevande maken måste ha behörigt biträde och/eller komma ihåg att göra valet. -- Det måste alltid finnas en amerikansk förvaltare av en QDOT. Om det finns mer än XNUMX miljoner USD i tillgångar i QDOT, finns det ett krav att en institution fungerar som amerikansk förvaltare.

3. Planering av fastighetsskatt på kapitalutdelningar från en QDOT

        
        -- Inkomstfördelningar från QDOT är inte fastighetsbeskattningsbara (de beskattas dock som inkomst till den efterlevande maken). -- Huvudsakliga utdelningar, med undantag för ett omedelbart och väsentligt behov för den efterlevande maken eller den efterlevande makens anhöriga (nödfördelning), är skattepliktiga för fastighetsskatt till den avlidne makens boskattesats. -- En svårighetsutdelning är befriad från fastighetsskatt endast om den efterlevande maken inte har några andra likvida tillgångar för att täcka det omedelbara och betydande ekonomiska behovet (fastigheter, intressen i en närstående verksamhet och materiell personlig egendom anses vara illikvida tillgångar för detta fastställande ). -- Därför måste icke-amerikanska medborgare med skattepliktiga dödsbo överväga att köpa livförsäkring genom en Irrevocable Life Insurance Trust (ILIT) för att tillhandahålla likviditet för den efterlevande maken från dödsfallsförmånen utan att påföra fastighetsskatt på den första makens död, vid utdelningar av huvudman görs till den efterlevande, eller vid den efterlevandes död.

4. Begränsningar för livstids överföring av gåvor mellan makar som inte är medborgare i USA

        
        -- Om båda makarna är amerikanska medborgare kan de ge varandra en obegränsad mängd tillgångar under sin livstid utan att ådra sig en gåvoskatt. Skattefria årliga gåvor till någon annan än en make är begränsade till 13,000 2012 USD per år (139,000). -- Men om en klients make är en icke-amerikansk medborgare, kan individen överföra upp till $2012 5 under XNUMX på årsbasis utan att ådra sig gåvoskatt. -- För gåvor som överstiger detta belopp är det ofta fördelaktigt att äga tillgångar i en makes namn för att utnyttja hans eller hennes befrielse från fastighetsskatt vid dödsfall. På grund av gåvobegränsningarna måste denna tillgångsallokeringsprocess åtgärdas tidigt för att ta hänsyn till den tid som krävs för att överföra tillräckliga tillgångar till en make/maka som inte är medborgare i USA. -- En icke-amerikansk medborgare bosatt i USA kan använda en del av ökad livstidsgåva (för närvarande $XNUMX MM) för att ge större gåvor i förtroende till en make.

5. Planering för amerikanska medborgare/amerikanska invånare med utländska tillgångar för att undvika amerikansk fastighetsskatt

        
        -- För amerikanska medborgare och bosatta i USA är tillgångar i ett främmande land föremål för amerikansk fastighetsskatt när de går bort. -- Livstidsgåvor av utländska tillgångar, särskilt i ljuset av den ökade livstidsgåvanundantaget, kan vara en av de bästa strategierna för att lindra fastighetsbeskattning vid dödsfall. -- En amerikansk skattebetalares död som äger aktier i det passiva utländska investeringsbolaget (PFIC) utlöser inte inkomstskatt via kapitalvinster så länge som aktier inte går över till en icke-amerikansk skattebetalare. Däremot är inkomstskattekoden för PFICs en av de mest komplicerade med avseende på efterlevnad. -- USA har fastighetsskatteavtal med många utvecklade länder inklusive: Australien, Österrike, Danmark, Finland, Frankrike, Tyskland, Grekland, Irland, Italien, Japan, Nederländerna, Norge, Sydafrika, Schweiz och Storbritannien för att undvika dubbelt beskattning av egendom belägen i utlandet. -- I allmänhet, om det främmande landet beskattar egendomen på egendom, måste USA ge en kredit till dödsboet för att täcka det främmande landets skatter. Nettoresultatet är att dödsboet betalar den högsta av de två fastighetsskatterna.

6. Planering för utlänningar med amerikansk egendom

        
        -- Belägen egendom i USA (nämligen fastigheter) är skattepliktig för gåvo- och fastighetsskatt för icke-bosatta/icke-amerikanska medborgare (NRNC). -- Immateriell egendom som ägs av en NRNC kan inte anses vara placerad i USA för fastighets- eller gåvoskatteändamål: -- Aktier i amerikanska företag och amerikanska immateriella rättigheter är endast föremål för fastighetsskatt; -- Kontanter är endast föremål för gåvoskatt; och -- Försäkring för en NRNCs livstid är inte föremål för fastighetsskatt -- En NRNC som planerar att immigrera till USA (men inte bli permanent bosatt i USA) måste granska relevanta skattefrågor -- planering före immigration. -- En NRNC som avser att köpa amerikansk fastighet kan överväga att köpa fastigheten genom ett utländskt företag för att undvika exponering för fastighets- och gåvoskatt. -- När det gäller amerikansk kapitalvinstskatt måste NRNC vara uppmärksam på att försäljningen av amerikansk fastighet är en skattepliktig händelse (andra amerikanskt anskaffade kapitalvinster är det inte). -- En NRNC kan ge obegränsade icke-amerikanska placerade gåvor till amerikanska personer antingen direkt eller i en utländsk trust före immigration för att undvika amerikansk gåvo- och fastighetsskatt. Användningen av en trust kan skydda gåvor och arv från amerikanska överföringsskatter för kommande generationer. -- Inkomstskattefrågor (inkomst, källskatt och skatt på filialvinster) måste också åtgärdas, beroende på den utländska företagsstruktur som används för att köpa amerikanska tillgångar (bolag, LLC, partnerskap).

7. Ärva internationella tillgångar som bosatt i USA

        
        -- Som regel finns det aldrig en amerikansk fastighetsskatt när en bosatt i USA får ett utländskt arv från en NRNC. Dessutom kommer den amerikanska förmånstagaren inte att betala inkomstskatt på arvet. -- Dessutom måste amerikanska medborgare eller invånare i USA som tar emot det sammanlagda beloppet på 100,000 3520 USD eller mer i gåvor och/eller testamenten från ett utländskt dödsbo rapportera dessa belopp till IRS på blankett XNUMX. -- Underlåtenhet att lämna in eller försenad inlämning kan resultera i betydande straffavgifter, såvida inte den skattskyldige kan visa att underlåtenhet att följa efterlevnaden berodde på en rimlig orsak.

8. Skattekonsekvenser och planering för utlandsinnehavare av grönt kort

        
        -- En klient som inte är amerikansk medborgare kan planera att lämna USA i framtiden för att undvika amerikansk beskattning. Om klienten är innehavare av grönt kort under åtta av de senaste 15 åren och har över 2.0 miljoner USD i tillgångar eller rapporterar en genomsnittlig årlig nettoskatteskuld för de senaste fem åren på över 151,000 651,000 USD, kan klienten bli föremål för en betungande exitskatt. -- Grönt kortinnehavare som är "covered expatriates" (som beskrivs ovan) behandlas på samma sätt som amerikanska medborgare som försöker lämna USA:s skattejurisdiktion. -- Mark-to-market-reglerna gäller -- alla tillgångar värderas dagen före expatriering och en kapitalvinstskatt tas ut. Det finns ett engångsbefrielse på 15 XNUMX $ innan kapitalvinstskatten bedöms. -- Efter utlandsvistelse beskattas alla överföringar som görs, under livstid eller vid dödsfall, till en amerikansk förmånstagare med de högsta gåvo- och fastighetsskattesatserna. -- Om planen är att emigrera från USA kan ett bättre alternativ vara att ge upp ett grönt kort och byta till icke-immigrant visumstatus innan man blir varaktigt bosatt (green card-innehavare under åtta av de senaste XNUMX åren). -- Att överlämna ett grönt kort på ett amerikanskt konsulat utomlands innan dess utgång är en rekommenderad handling eftersom utlandsvistelse kräver ett frivilligt val; det är mycket svårt att sända ut ett minderårigt barn eller en individ med nedsatt mental förmåga.

9. Årliga rapporteringskrav för tillgångar utanför USA

        
        -- Det finns ett årligt krav på att meddela IRS om utländska bankkonton på ett formulär för rapport över utländska bank- och finansiella konton (FBAR), som är separat från att lämna in en inkomstdeklaration och ska betalas den 30 juni. -- Om någon När det totala saldot på alla utländska konton överstiger 10,000 8938 USD under året (lokal valuta omräknat till dollar), måste kontona avslöjas. -- Dessutom krävs ett nytt formulär, formulär 1040, som arkiveras med formulär 50,000, om en individ har ett intresse av "specificerade utländska finansiella tillgångar" (aktier eller värdepapper utgivna av utländska personer, alla andra finansiella instrument där motparten är en icke-amerikansk medborgare och alla intressen i en utländsk enhet) värda mer än 8938 3520 USD. Ett utländskt konto kan rapporteras på både FBAR och Form XNUMX. -- Även om utländska fastigheter inte ingår i rapporteringskravet, tar vissa IRS-tjänstemän ståndpunkten att ett hyresavtal av utländsk fastighet omfattas. -- Dessa nya rapporteringskrav ger IRS ett kraftfullt nytt verktyg för att ta reda på om utländska tillgångar, driva inkomstskatt på utländska tillgångar och se till att sådana tillgångar ingår i fastighetsdeklarationen. -- Vidare måste formulär XNUMX lämnas in för att avslöja transaktioner med en utländsk trust och gäller överraskande nog tillgångar som ett skattefritt sparkonto (TFSA) i Kanada, som fungerar som en Roth IRA. -- En utländsk finansiell tillgång, till och med ett helt godartat fordon som godkänts av en jurisdiktion som inte på något sätt är ett skatteparadis, kan fortfarande medföra betydande rapporteringskrav varje år. Varje utländsk finansiell tillgång kräver en djupgående undersökning av en erfaren fackman. -- Även om dessa formulär endast är för informationsändamål, finns det drakoniska straff för underlåtenhet att lämna in.

10. Beskattning av utländska truster

        
        -- En trust där amerikanska lagar inte har jurisdiktion OCH där en amerikansk person inte är en förvaltare gör en trust till en utländsk trust för amerikanska skatteändamål (domstols- och kontrolltester). -- En utländsk trust behandlas och beskattas som en amerikansk person om det finns amerikanska förmånstagare eller om trusten är en amerikansk grantor-trust. -- Utländska icke-bidragsgivares truster med amerikanska förmånstagare har utdelningsbar nettoinkomst, som är föremål för inkomstskatt oavsett om inkomsten delas ut eller inte. -- Ofördelad nettoinkomst kommer att drabbas av "throwback-regler", vilket innebär tunga straff när inkomstskatt inte betalas. -- Utländska truster kan investera i skattebefriade inkomster eller hantera investeringar för värdestegring endast för att undvika återgångsregler, även om förvaltaren måste vara uppmärksam på sin skyldighet att diversifiera investeringar.

För fler nyheter och uppdateringar, hjälp med dina visumbehov eller för en gratis bedömning av din profil för immigration eller arbetsvisum, besök bara www.y-axis.com